10月20日，農(nóng)發(fā)行成功定價發(fā)行境外3年期、5年期、10年期固息人民幣債券，規(guī)模分別為22億元、15億元、20億元，合計57億元，是近年來中資金融機構(gòu)最大規(guī)模離岸人民幣債券發(fā)行；發(fā)行利率分別為3.05%、3.25%、3.80%，比當日境內(nèi)同期限品種收益率水平分別低27個BP、30個BP、4個BP。本次訂單簿峰值一度超過153.2億元，認購倍率達到2.69倍，獲得市場熱烈追捧。
▲黨委書記錢文揮、副行長張文才現(xiàn)場指導農(nóng)發(fā)行離岸人民幣債券網(wǎng)上定價發(fā)行工作
此次發(fā)行的10年期債券是我行首次嘗試境外發(fā)行長期限債券，也是近年來政策性銀行首筆10年期離岸人民幣債券并創(chuàng)中資金融機構(gòu)同期限債券票面利率最低紀錄，為離岸人民幣債券市場提供了新的定價基準，進一步完善了離岸人民幣債券收益率曲線，豐富了債券品種，拓展了投資群體，對于促進離岸人民幣市場持續(xù)健康發(fā)展以及為國際投資者提供多元化投資品種等都具有重要意義。
本次債券簿記建檔發(fā)行工作首次采用債券通境外發(fā)行系統(tǒng)（ePrime）。ePrime是債券通公司在境外運營的債券一級發(fā)行電子平臺，為境外債券發(fā)行提供全方位的系統(tǒng)服務，也為境外投資者跨境認購銀行間市場債券提供服務，提高跨境發(fā)行認購的便捷性、透明性、合規(guī)性。通過ePrime系統(tǒng)進行簿記發(fā)行有利于加強與國際投資者的交流互動，維護中國金融基礎設施安全，并向國際市場傳遞我國全方位高水平開放的積極預期。同時，本次債券延續(xù)以往在中華（澳門）金融資產(chǎn)交易股份有限公司（MOX）、盧森堡證券交易所、倫敦證券交易所、中歐國際交易所上市的基礎上，新增新加坡證券交易所，實現(xiàn)五地同時上市，進一步擴大了農(nóng)發(fā)債境外流通場所，持續(xù)拓寬境外籌資渠道。
本次發(fā)行的聯(lián)席全球協(xié)調(diào)人為中國銀行、渣打銀行及交通銀行；聯(lián)席承銷商及聯(lián)席簿記管理人為中國銀行、渣打銀行、交通銀行、農(nóng)銀香港、農(nóng)銀國際、建銀亞洲、工銀亞洲、浦銀國際、中信里昂證券、瑞穗證券、東方匯理、中國信托、凱基證券及星展銀行。
▲農(nóng)發(fā)行離岸人民幣債券成功發(fā)行
在推進“六穩(wěn)”“六?！薄⒓涌鞓?gòu)建新發(fā)展格局的政策背景下，中國經(jīng)濟延續(xù)修復態(tài)勢，創(chuàng)造了“中國奇跡”，投資中國高評級債券成為分享中國經(jīng)濟社會發(fā)展成果的有效途徑，也是多元化配置資產(chǎn)、分散投資風險的重要手段，特別是繼彭博和摩根大通之后，富時羅素指數(shù)又宣布納入中國國債，更加推動農(nóng)發(fā)行等高評級中國債券受到市場追捧。本次債券的投資者地域分布覆蓋我國港臺及新加坡、日本、尼泊爾、澳大利亞等亞太地區(qū)，以及英國、法國、荷蘭、瑞士、盧森堡、列支敦士登、美國（離岸）、加拿大等多個歐美國家。投資者結(jié)構(gòu)更加多元，類型涵蓋央行、主權(quán)基金、銀行、券商、保險、基金和資管公司等，非亞洲地區(qū)投資者認購家數(shù)占比超過50%，充分反映了國際資本市場對農(nóng)發(fā)行保持高質(zhì)量發(fā)展的充足信心和對農(nóng)發(fā)債品牌的高度認可。
中國暢通“雙循環(huán)”實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，要求建設更高水平的開放型金融新體制，把國際金融資源有效地用于推動國內(nèi)高質(zhì)量發(fā)展和現(xiàn)代化，為新發(fā)展格局的重點領(lǐng)域和關(guān)鍵環(huán)節(jié)提供高水平的金融支持。農(nóng)發(fā)行將進一步立足新發(fā)展理念和新發(fā)展格局的循環(huán)路徑和戰(zhàn)略基點，以內(nèi)外循環(huán)相互促進為目標推動境外債券市場健康發(fā)展，助力人民幣國際化，提升金融服務水平。
（王華藝）
